從市場(chǎng)行情來(lái)看，截至 2026 年 5 月 27 日，近 6 個(gè)月三大指數(shù)整體震蕩走強(qiáng)，其中創(chuàng)業(yè)板指表現(xiàn)最為搶眼，累計(jì)漲幅達(dá) 32.9%，深證成指、上證指數(shù)分別上漲 21.9% 和 5.9%。
反映在權(quán)益類理財(cái)上，南財(cái)理財(cái)通數(shù)據(jù)顯示，理財(cái)公司權(quán)益類產(chǎn)品近 6 個(gè)月平均漲幅為 8.55%，但波動(dòng)水平也處于高位，平均最大回撤為 10.52%，平均年化波動(dòng)率為 16.94%。
具體來(lái)看，有 6 只權(quán)益類理財(cái)近 6 個(gè)月凈值增長(zhǎng)率超過 20%，但同時(shí)也有 8 只產(chǎn)品收益告負(fù)。其中，華夏理財(cái) " 天工日開理財(cái)產(chǎn)品 3 號(hào)（先進(jìn)農(nóng)業(yè)指數(shù)）"、招銀理財(cái) " 招卓?jī)r(jià)值精選權(quán)益類理財(cái)計(jì)劃 " 跌幅居前，分別錄得 -8.35% 和 -6.24%。
從行業(yè)背景來(lái)看，隨著生成式 AI 和大語(yǔ)言模型的飛速發(fā)展，AI 算力需求呈指數(shù)級(jí)爆發(fā)。據(jù) Wind 數(shù)據(jù)，截至 5 月 27 日，AI 算力指數(shù)（8841678.WI）近 1 年年化漲幅 66.5%，遠(yuǎn)超同期滬深 300 年化漲幅（27.84%）。行情助推下，華夏理財(cái) " 天工日開理財(cái)產(chǎn)品 5 號(hào) ( AI 算力指數(shù) ) " 近半年漲超 45%，收益表現(xiàn)強(qiáng)勁。
該產(chǎn)品 2026 年一季報(bào)顯示，其穿透后的前十項(xiàng)資產(chǎn)涵蓋 AI 算力產(chǎn)業(yè)鏈各細(xì)分龍頭，包括存儲(chǔ)芯片與先進(jìn)封裝龍頭佰維存儲(chǔ)、晶圓代工龍頭中芯國(guó)際、AI 芯片設(shè)計(jì)公司海光信息及寒武紀(jì)等，前九大重倉(cāng)股合計(jì)持倉(cāng)占比近 63%，持倉(cāng)相對(duì)集中。
從波動(dòng)率看，華夏理財(cái) " 天工日開理財(cái)產(chǎn)品 8 號(hào)（貴金屬指數(shù)）" 近 6 個(gè)月年化波動(dòng)率高達(dá) 48.69%，在權(quán)益類理財(cái)中居首，同期漲幅為 11.65%，呈現(xiàn)典型的 " 高收益、高波動(dòng) " 特征。
《機(jī)警理財(cái)日?qǐng)?bào)》是南方財(cái)經(jīng)全媒體集團(tuán)、21 世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道旗下投資理財(cái)、財(cái)富管理特色欄目，旨在幫投資者守好 " 錢袋子 "，并創(chuàng)造更高的行業(yè)價(jià)值。
聲明：本內(nèi)容為行業(yè)研究和數(shù)據(jù)分析，數(shù)據(jù)僅反映統(tǒng)計(jì)區(qū)間內(nèi)的歷史業(yè)績(jī)，不預(yù)示未來(lái)表現(xiàn)，不構(gòu)成對(duì)任何金融產(chǎn)品的投資建議或購(gòu)買推薦，亦不構(gòu)成任何形式的理財(cái)產(chǎn)品營(yíng)銷。本專欄系列文章系獨(dú)家原創(chuàng)，抄襲必究，轉(zhuǎn)載請(qǐng)聯(lián)系作者。
為方便您在閱讀后隨時(shí)查詢產(chǎn)品、追蹤持倉(cāng)風(fēng)險(xiǎn)，我們推薦使用小程序。這里有全市場(chǎng)理財(cái)數(shù)據(jù)、產(chǎn)品多維診斷、異動(dòng)預(yù)警提醒，幫你真正 " 看懂理財(cái)、投得明白 "。點(diǎn)擊藍(lán)字，或微信搜索 "21 世紀(jì)資管 +" 即可體驗(yàn)。
作者｜薛茹云
編輯｜唐曜華
排版｜張舒惠
END
機(jī)警理財(cái)，機(jī)智投資！
推薦閱讀
富途、老虎交易被限有何影響？ 海外投資這四大合規(guī)渠道請(qǐng)收好
蘇、浙農(nóng)商聯(lián)合銀行申設(shè)理財(cái)子 中小行三大路徑突圍理財(cái)牌照
